答 国金证券周洪刚：您好！在本次发行的可转债转股期内，当下述两种情形的任意一种出现时，公司有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可转债：
A．在本次发行的可转债转股期内，如果公司A股股票连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）；
B．当本次发行的可转债未转股余额不足3,000万元时。谢谢！

答 国金证券周洪刚：您好！本次发行的可转债最后两个计息年度，如果公司A股股票在任何连续30个交易日的收盘价格低于当期转股价格的70%时，可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息的价格回售给公司。
本次发行的可转债最后两个计息年度，可转债持有人在每年回售条件首次满足后可按上述约定条件行使回售权一次，若在首次满足回售条件而可转债持有人未在公司届时公告的回售申报期内申报并实施回售的，该计息年度不应再行使回售权，可转债持有人不能多次行使部分回售权。谢谢！

答 国金证券周洪刚：您好！因本次发行的可转债转股而增加的公司A股股票享有与原A股股票同等的权益，在股利发放的股权登记日当日登记在册的所有普通股东（含因可转债转股形成的股东）均参与当期股利分配，享有同等权益。谢谢！

答 国金证券金鹏：您好！公司在拓展传统业务的同时，也大力发展创新业务。2013年度公司创新业务开展的具体情况：
1、2013 年度，公司场外市场业务发展迅速，人员结构不断优化，项目资源储备充分。
2、公司重视融资融券业务的拓展工作，在严控风险的基础上加大推广力度，优化业务办理流程，报告期内实现融资融券客户数量较快增长。
3、公司于2013 年6 月取得沪、深交易所股票质押式回购业务资格。为稳步推进该业务的发展，公司开展了全面透彻的市场调研，逐步建立专业业务团队。
4、报告期内公司取得股票收益互换、利率互换等多项业务资格，为未来创新业务的发展与布局奠定了良好基础。
公司各项创新业务的开展，拓宽了公司的收入来源和盈利渠道，对于公司实现收入多元化、服务多样化、经营差异化有着非常重要的作用。

答 国金证券周洪刚：您好！公司最近三个会计年度现金分红分别是2011年1个亿，2012年0.91个亿，2013年1.04个亿，分别占当年归属于母公司股东净利润的比例43.18%、33.01%及32.67%。
公司近三年以现金方式累计分配利润高于最近三年实现的年均可分配利润的30%，符合《上市公司证券发行管理办法》和《关于修改上市公司现金分红若干规定的决定》的要求。
公司已于2014年4月12日公布了2014年第一季度报告，详见上海证券交易所网站，仍然符合可转换公司债券的发行和上市条件。谢谢！

答 国金证券周洪刚：您好！本公司将结合实际情况和投资者意愿，进一步完善股利分配政策，不断提高分红政策的透明度，保证股利分配政策的稳定性和持续性，切实提升对公司股东的回报。
本公司在制订利润分配方案时，将充分考虑和听取股东特别是中小股东的要求和意愿。在充分考虑公司盈利规模、现金流量状况、发展阶段及当期资金需求，并保证正常经营和长远发展的前提下，高度注重现金分红。谢谢！

答 国金证券冉云：正在制作之中。谢谢！

答 宏源证券朱俊峰：您好！首先非常欢迎您与我们沟通交流，但是保荐代表人无法向您提供公司未经披露的有关信息。您只能通过公司法定信息披露渠道了解该公司的具体情况。

答 国金证券冉云：本次发行25亿可转债募集资金的用途已在发行公告披露，其中有用于发展资管业务和国际业务。公司一贯秉持业务发展与风险管理能力相匹配的原则，促进公司业务稳健较快发展。公司制订了较为完善与各项业务相匹配的制度、细则，比如在资管业务方面我们制订了《国金证券股份有限公司上海证券资产管理分公司投资管理办法》《国金证券股份有限公司上海证券资产管理分公司集中交易管理实施细则》《国金证券恩股份有限公司上海证券资产管理分公司产品管理办法》《国金证券股份有限公司上海证券资产管理分公司投资者适当性管理办法附件》《国金证券股份有限公司上海证券资产管理分公司隔离墙制度实施细则》等14项制度，7项细则。
在人才资源上我们公司采取自我培训培养和外部引进相结合，已储备了与现有业务和即将开展业务相匹配的人才，公司每年与北大、清华、复旦、上海交大建立了管理培训生计划，我们的高管分期分批送到著名的商学院培训深造。我们每年还有计划的将合规风控人员、专业业务人员送到海外接受专业培训。谢谢！

答 国金证券周洪刚：您好！与同行上市证券公司的平均值相比，公司最近三年营业利润率总体偏低，其主要原因是传统经纪业务的比重较高，最近三年公司资产规模和净资产规模总体偏小，创新业务的发展受到较大限制。公司2011年、2012年净资产收益率等盈利指标整体优于行业平均水平，2013年指标出现下滑的主要原因系公司2012年12月非公开发行募集资金25亿元到位后，资金整体收益能力暂未得到充分体现所致。谢谢！